Igenis van olyan szektor, amely elérte a 200 százalék feletti tőkeszintet

Megosztás Tetszik

Az idei év elejére vonatkozóan a piaci szereplők által – most először – az új, kockázatalapú tőkekövetelmény-számítási rendszer szerinti módszertan keretében benyújtott nyers adatok szerint a hazai biztosítási szektor tőkefeltöltöttsége 200 százalék feletti. A jegybank a közeljövőben várhatóan ajánlásokat ad ki a jövőbeni tőkeingadozások ellensúlyozására, a közép- vagy hosszú távú kockázatértékelésre, illetve a biztosítók felelős vállalatirányítására vonatkozóan.

Első alkalommal jelentették a biztosítók az elmúlt napokban a Magyar Nemzeti Banknak (MNB) – a 2016. január 1-jére vonatkozó – szavatolótőke-adataikat az európai biztosítási szektorban idén január 1-jén bevezetett új, kockázatalapú tőkekövetelmény-számítási (Szolvencia 2, S2) rendszerre való átállás óta. A jegybank előzetes számításai szerint ez alapján a szektor tőkefeltöltöttsége 209 százalékos és mindössze egyetlen biztosító tőkeszintje volt 100 százalék alatt, ám az I. negyedévben megvalósult tőkeemelés rendezte ezen intézmény helyzetét is (egy biztosító egyesület adatai még nem ismertek, ám ott az MNB korai beavatkozásaként felügyeleti biztos vette át az irányítást).

Bár további adatelemzés és adatminőségi ellenőrzés szükséges, ez alapján úgy tűnik: a biztosítók – a tavalyi évben teljesített alapos felkészülést követően – sikeresen érték el az S2-rendszer egyik legfontosabb mérföldkövét, és a magyarországi biztosítási rendszer a rendelkezésre álló tőke szempontjából (is) biztonságosan működik.

Az S2 új rendszerében a biztosítók értékelési módszertanának átalakulása – a környezet változásához, illetve a várakozásoktól eltérő alakulásához kapcsolódóan – magában hordozza a szavatoló tőke, illetve tőkemegfelelés nagyobb mértékű rövid távú ingadozásának (volatilitás) kockázatát. Ezért az MNB a közeljövőben olyan volatilitási tőkepuffer bevezetését fogja elvárni a hazai biztosítóktól, amely garantálja, hogy az ingadozás ellenére a biztosítók szavatoló tőkéje folyamatosan megbízható módon eléri a tőkeszükséglet szintjét.

A jegybank rövidesen ajánlást ad ki a piaci szereplőknek az S2-höz kapcsolódó saját kockázat- és szavatolótőke-értékelési rendszer kialakításáról is. Ennek célja az, hogy a biztosítók előretekintő – az üzleti tervezésbe beépülő – módon mérlegeljék kockázati kitettségüket, s vezető testületeik tisztába legyenek az adott biztosító kapcsán felmerülő összes jelentős rizikóról. Idén július 1-jétől ennek keretében a biztosítóknak közép- vagy hosszú távú kitekintést is készíteniük kell a kockázatokról és a szavatolótőke-megfelelésről.

Szintén ajánlást készít elő az MNB az S2-szabályozásba tartozó, a biztosítók és viszontbiztosítók körültekintő és megbízható vállalatirányítási rendszerével kapcsolatos elvárásokról. Ez a jó gyakorlatok felsorolásával ismerteti – kiemelten a kockázatkezelés, megfelelés, aktuáriusi és belső ellenőri feladatköröknél – a stabil irányítási szerkezet létrehozásának és megfelelő működtetésének elveit. Az ugyancsak 2016. július 1-jétől alkalmazandó szabályozás ugyanakkor nem korlátozza a biztosítók szervezeti felépítését, s feltételezi, hogy a biztosítók szervezetükön belül megfelelően szétválasztják a feladatokat, hatásköröket és felelősségeket.

A fejlődő gazdaságok biztosítási piacainak helyzete is szóba kerül majd a Biztosításfelügyelők Nemzetközi Szövetségének (IAIS) június 13-17-i budapesti nyári ülésszakán és globális szemináriumán, amely eseményeken az MNB házigazda felügyelő hatóságként működik közre.